С 28 июля 2025 года вступило в силу Указание Банка России № 7060-У, актуализирующее критерии признания физлиц квалифицированными инвесторами. Ранее действовавшее Указание № 3629-У утратило силу.

Основные изменения:

• Установлен доход физического лица в качестве самостоятельного критерия.

• Исключен критерий, связанный с общей стоимостью принадлежащих ценных бумаг и объемом обязательств по деривативам.

• Расширен перечень учитываемого имущества — в него включены цифровые финансовые активы, удостоверяющие денежные требования со сроком исполнения не более одного года.

• Для лиц с профильным высшим образованием или ученой степенью снижены пороговые значения по следующим критериям:

  объем операций — с 6 млн до 4 млн руб. за 4 квартала;

  размер имущества — с 12 млн до 6 млн руб. (с 2026 года — с 24 млн до 12 млн руб.);

  годовой доход — с 12 млн до 6 млн руб.

• Введена возможность подтверждения знаний в отношении ряда инвестиционных инструментов (ПИФы, структурные и бессрочные облигации), при наличии которого также действуют пониженные количественные пороги.

• Уточнены требования к образованию, квалификациям и международным сертификатам.

Статус квалифицированного инвестора может быть присвоен при соблюдении любого из установленных критериев.

Партнер Александр Кузнецов, юрист Василиса Лопатина подготовили алерт по ключевым изменениям в регулировании.